一、考试性质

《金融学综合》是2022年金融硕士（MF）专业学位研究生入学统一考试的科目之一。《金融学综合》考试要力求反映金融硕士专业学位的特点，科学、公平、准确、规范地测评考生的基本素质和综合能力，选拔具有发展潜力的优秀人才入学，为国家的经济建设培养具有良好职业道德、具有较强分析与解决实际问题能力的高层次、应用型、复合型的金融专业人才。

二、考试要求

测试考生对于与货币金融学和公司金融相关的基本概念、基础理论的掌握和运用能力。

三、考试内容

第一部分  货币金融学

（一）货币与货币制度

● 货币的产生与定义

● 货币的职能

● 货币形式的演进

● 货币的本位制度

● 货币层次的划分

● 金融创新与货币层次划分

（二）金融体系概览

● 金融体系的融资方式

● 金融体系的功能

● 金融市场和金融工具

● 金融中介机构

● 金融体系的监管

（三）利率与利率计算

● 利率与利率种类

● 单利和复利

● 现值和终值

● 到期收益率和回报率

● 我国利率市场化改革

（四）利率决定理论

● 资产需求的决定因素和资产需求理论

● 利率决定的债券供求分析及均衡利率变动

● 利率决定的货币供求分析及均衡利率变动

（五）利率结构理论

● 利率的风险结构

● 预期理论

● 市场分割理论

● 流动性溢价理论和期限优先理论

（六）汇率、汇率决定与汇率制度

● 汇率的相关概念

● 长期汇率的决定

● 短期汇率的决定

● 汇率制度和国际收支

● 我国人民币汇率制度改革

（七）股票市场与有效市场假说

● 股票相关概念

● 普通股股票估值模型

● 股票市场的定价机制

● 理性预期理论及有效市场假说

（八）金融机构概览与金融结构的经济学分析

● 金融机构类型和我国金融机构体系

● 世界各国金融结构的基本特征

● 交易成本和信息不对称如何影响金融结构

● 信息不对称问题的解决办法

（九）商业银行业务与管理

● 商业银行基本概念和我国银行业金融机构概况

● 商业银行主要业务

● 商业银行经营管理的基本原则

● 商业银行流动性管理

● 商业银行资产负债管理

● 商业银行资本充足性管理

● 商业银行信用风险管理

● 商业银行利率风险管理

（十）非银行金融机构

● 保险公司

● 投资银行

● 信托公司

● 投资基金

● 其他非存款类金融机构

（十一）金融监管体系

● 金融监管的经济学分析

● 政府安全网：存款保险制度和最后贷款人制度

● 金融监管体制和监管措施

● 我国金融监管体系

（十二）中央银行

● 中央银行的产生

● 中央银行的特征和职能

● 中央银行的业务

● 中央银行制度类型

● 中国人民银行与美联储

（十三）货币供给

● 存款货币创造机制

● 基础货币

● 货币乘数

● 货币供给影响因素

（十四）货币需求

● 货币需求的含义

● 古典货币数量论

● 凯恩斯的流动性偏好理论

● 弗里德曼的现代货币数量论

（十五）货币政策目标与工具

● 货币政策最终目标

● 货币政策中间目标

● 货币政策工具

（十六）货币政策操作与传导机制

● 中国人民银行货币政策操作

● 美联储货币政策操作

● 货币政策传导机制

● 货币政策时滞

（十七）通货膨胀与通货紧缩

● 总需求与总供给模型

● 通货膨胀

● 通货紧缩

第二部分 公司金融

（一）公司金融概述

●  公司经营的目标

●  代理人问题

●  金融市场

（二）财务报表分析

●  资产负债表

●  利润表

●  现金流量表

●  比率分析与杜邦恒等式

（三）长期财务计划

●  销售百分比法

●  外部融资与增长

（四）折现与价值

●  货币的时间价值

●  年金与永续年金

●  贷款种类与分期偿还贷款

●  债券的估值

●  股票的估值

（五）资本预算

●  投资决策方法

●  增量现金流

●  净现值

●  回收期法则

●  平均会计报酬率

●  NPV估计值

●  APV法，FTE法和WACC法

（六）风险分析、实务期权和资本预算

● 敏感性分析、场景分析和盈亏平衡分析

● 经营杠杆和财务杠杆

● 蒙特卡洛模拟

● 实物期权

● 决策树

（七）期权、期货与公司理财期权与公司理财

● 看涨期权与看跌期权、期权组合和期权定价

● 股票和债券的期权视角，项目投资的期权应用

● 二叉树模型、布莱克-斯科尔斯模型及其应用

● 认股权证与可转换债券

● 衍生品与套期保值风险

（八）收购、兼并与剥离

● 收购方案与动机

● 兼并的净值管理与策略

● 杠杠收购与资产剥离

（九）风险与收益

●  风险与收益的度量

●  投资组合、有效集和多元化投资

●  系统风险和非系统风险

●  证券市场线

●  资本资产定价模型

●  套利定价模型

（十）资本成本

●  权益成本

●  债务成本和优先股成本

●  加权平均资本成本

●  部门与项目资本成本

●  发行成本与加权平均资本成本

（十一）筹集资本

● 早期融资与风险资本

● 公开发行与私募发行

● 证券承销

● IPO抑价

● 租赁

● 权益发售与公司价值

● 债务发售与公司价值

● 股票稀释与配股

（十二）资本结构

●  财务杠杆效应

●  MM理论，静态资本结构

● 财务困境

● 优序融资理论

（十三）股利与股利政策

● 现金股利与股票股利

● 股利政策

● 股票回购

● 拆股与反向拆股

（十四）短期财务计划与管理

● 短期财务与计划

● 现金和流动性管理

● 信用和存货管理

（十五）国际公司理财

● 外汇市场与汇率

● 国际资本预算

● 国际金融风险分析

四、考试方式与分值

本科目满分150分，其中，货币金融学部分为90分，公司金融部分为60分，由培养单位自行命题，全国统一考试。